Коефіцієнт платоспроможності. Формула успіху
Платоспроможність підприємства - основна характеристика, яка відповідає за співпрацю з інвесторами, банківськими установами, кредиторами. Адже саме цей показник дозволяє говорити про можливість організації розрахуватися за своїми боргами.
Коефіцієнт платоспроможності (Формула якого має декілька варіантів), залежно від роду діяльності організації, розраховується декількома способами. Так, для розрахунку даного коефіцієнта на виробничому підприємстві існує один підхід, а в торговому - інший.
Коефіцієнт платоспроможності (формула для виробничого підприємства)
Даний розрахунок можна зробити, маючи на руках фінансову звітність підприємства (баланс). Формула досить проста і розраховується як співвідношення власного капіталу до зобов'язань по пасиву балансу.
Власний капітал в свою чергу - це чисті власні кошти, які беруть участь у бізнесі, за вирахуванням кредиторської заборгованості, короткострокових і довгострокових кредитів.
Коефіцієнт платоспроможності підприємства, формула якого наведена вище, також бере до розрахунку оборотні і необоротні активи. Основна увага покладається на оборотні активи, тому що саме за рахунок їх у разі потреби можна погасити заборгованість або оплату за що-небудь.
Приклад розрахунку даного коефіцієнта
Маючи на руках баланс підприємства, ми можемо відразу розрахувати коефіцієнт платоспроможності. Формула використовується та, що наведена в статті. Дані маємо наступні:
В активі лежать наступні цифри: каса підприємства - 1 000 рублів, на поточному рахунку залишок - 10 000 рублів, товари на складі на суму 10 000 рублів, виробниче обладнання - 100 000 рублів. Приміщення цеху - 100 000 рублів. У підсумку маємо активи на суму 221 000 рублів.
У пасиві балансу: статутний капітал - 100 000 рублів, термінові пасиви (такі як розрахунок з бюджетом, по заробітній платі) - 40 000 рублів, короткострокові пасиви (позики до одного року) - 60 000 рублів, довгострокові зобов'язання - 21 000 рублів. Валюта балансу - 221 000 рублів.
Приступимо до розрахунків: з пасиву балансу видно, що власний капітал становить 100 000 рублів, решта все - це зобов'язання підприємства. У нашому випадку розрахунок буде такий: 100 000/40 000 + 60 000 + 21 000 = 0,82. Це говорить про те, що власними грошима ми можемо покрити лише 82 відсотки наших зобов'язань.
На практиці підхід до даного коефіцієнту більш серйозний. Аналітики в першу чергу дивляться структуру активів, адже оборотні кошти набагато простіше реалізувати, ніж необоротні.
Існує також коефіцієнт втрати платоспроможності, формула якого розраховується за допомогою динамічних змін платоспроможності за кілька періодів. Це дає можливість говорити про тенденції зміни даного показника на підприємстві за звітні періоди.
Нормативні значення коефіцієнтів
Коротенько розглянемо нормативні значення, які дає коефіцієнт платоспроможності. Формула вираховує нормативне значення у відсотках. Норма для виробничого підприємства становить 0,5-0,8. Якщо він нижчий, кредитувати таке підприємство небезпечно, існує ризик невиплати кредиту.
Для торгових компаній і організацій з високою ліквідністю (туристичні агентства, фірми які надають послуги, будівельні компанії) у зв'язку з особливостями бізнесу цей коефіцієнт може становити норму в рамках 0,1-0,5.